博瑞傳播今日公告，公司擬采用發(fā)行股份和支付現(xiàn)金相結(jié)合的方式購買中小擔(dān)和IFC合計(jì)持有的小保公司81.03%股權(quán)。其中，公司擬以發(fā)行股份的方式向中小擔(dān)購買其持有的小保公司61.034%股權(quán)，以發(fā)行價(jià)格9.67元/股測(cè)算，將發(fā)行9268.57萬股，該部分交易作價(jià)8.96億元;另外，公司將支付2.56億元現(xiàn)金向IFC購買其持有的小保公司20%股權(quán)。

　　同時(shí)，為了提高本次重組項(xiàng)目整合績效，博瑞傳播擬以9.67元/股為發(fā)行底價(jià)，向包括控股股東博瑞投資在內(nèi)的不超過10名特定投資者非公開發(fā)行不超過1.19億股，募集配套資金總額不超過11.52億元，用于支付本次交易的現(xiàn)金對(duì)價(jià)、發(fā)行費(fèi)用及補(bǔ)充小保公司資本金。其中，博瑞投資將認(rèn)購本次發(fā)行股份數(shù)量的20%-30%。

　　本次交易完成后，公司總股本將不超過13.05億股，博瑞投資將直接持有公司約2.85億股股份，持股比例約21.86%。公告顯示，以2015年9月30日為評(píng)估基準(zhǔn)日，對(duì)小保公司股東全部權(quán)益價(jià)值采用收益法進(jìn)行預(yù)估的預(yù)估值為14.68億元，預(yù)估增值率29.01%。以此為基礎(chǔ)，小保公司81.03%的股權(quán)最終確定為11.52億元。

　　據(jù)公開資料披露，小保公司成立于2001年，是一家為中小企業(yè)提供融資性擔(dān)保服務(wù)的企業(yè)。經(jīng)營數(shù)據(jù)顯示，小保公司2015年1至9月、2014年和2013年的營業(yè)收入分別為2.76億元、4.29億元和4.27億元，分別實(shí)現(xiàn)凈利潤-5.71億元、3531.4萬元和2.89億元。

　　小保公司凈利潤大幅下降甚至出現(xiàn)大額虧損的具體原因?yàn)?，因?jīng)濟(jì)增速放緩，2014年下半年以來商業(yè)銀行不良貸款率持續(xù)走高，四川省內(nèi)擔(dān)保行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)集中爆發(fā)，小保公司應(yīng)收代償款激增。小保公司于報(bào)告期內(nèi)根據(jù)代償支出的可收回性確認(rèn)了大量的賠付支出，并通過分析未到期擔(dān)保責(zé)任余額中的潛在風(fēng)險(xiǎn)情況補(bǔ)充計(jì)提擔(dān)保賠償準(zhǔn)備金，從而導(dǎo)致報(bào)告期內(nèi)盈利能力有所下滑，以及虧損。

　　根據(jù)本次交易標(biāo)的預(yù)估值情況并結(jié)合整體方案，交易對(duì)手中小擔(dān)承諾，小保公司2016年至2018年三年累計(jì)預(yù)測(cè)凈利潤為5.41億元。若小保公司未能達(dá)到上述累計(jì)盈利預(yù)測(cè)數(shù)，則由中小擔(dān)在2018年度的專項(xiàng)審計(jì)報(bào)告正式出具后的10個(gè)工作日內(nèi)補(bǔ)償該等差額，且中小擔(dān)應(yīng)以現(xiàn)金方式向博瑞傳播按轉(zhuǎn)讓持股比例補(bǔ)足。

　　公司表示，博瑞傳播的主營業(yè)務(wù)是廣告的發(fā)布與制作、游戲軟件的開發(fā)與銷售等，通過本次交易，小保公司將成為博瑞傳播的控股子公司，公司將新增融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)，通過業(yè)務(wù)整合，將能實(shí)現(xiàn)小貸業(yè)務(wù)與融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)的協(xié)同發(fā)展，有助于公司進(jìn)一步豐富和完善金融產(chǎn)業(yè)生態(tài)鏈，提升在金融領(lǐng)域的綜合競(jìng)爭實(shí)力;同時(shí)，公司將深入推進(jìn)“傳媒+金融”的商業(yè)模式，促進(jìn)公司的金融領(lǐng)域的行業(yè)布局，以金融之力推動(dòng)文化產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)領(lǐng)域的協(xié)同效應(yīng)。